Afgelopen jaar was voor veel mensen een jaar om zo snel mogelijk te vergeten. Voor Goldman Sachs Group, een internationale investeringsbank, was dit zeker niet het geval. Door het snelle herstel van de crash die veroorzaakt was door de pandemie heeft de bank een jaaromzet geboekt van $44,56 miljard. De hoogste omzet sinds 2009. Ook toen wist de bank om een crisis heen te manoeuvreren. De recordomzet van 2020 is te danken aan de hoogste handelsinkomsten van de afgelopen 10 jaar.
Het bedrijf rapporteerde een winst van $4,51 miljard in het vierde kwartaal van 2020. Wat uitkomt op ongeveer $12,08 per aandeel. Deze winst was maar liefst meer dan het dubbele van de omzet dat ze geboekt hebben in hetzelfde kwartaal van 2019. De omzet van $11,74 miljard was 17% beter dan de verwachting van analisten. Zij gingen namelijk uit van een omzet van $9,99 miljard wat uit zou komen op ongeveer $7,39 per aandeel.
Een rollercoaster
Het afgelopen jaar was natuurlijk een rollercoaster voor de economie en de financiële markten. Bedrijven moesten sluiten en veel mensen zijn zonder werk komen te zitten. Het uitgebreide stimulus programma van de Amerikaanse overheid heeft geholpen het slechtste economische scenario, een volledige economische crisis zoals in 2008, te voorkomen. Afgelopen week rapporteerde de Wall Street Journal dat de economie er beter aan toe is dan er verwacht werd.
Niet alleen Goldman Sachs, maar ook JPMorgan Chase & Co rapporteerde een flinke groei in de winst. Zo rapporteerde JPMorgan een een winsttoename van 42% in het vierde kwartaal naar een record $12,14 miljard.
Waar komt de winst vandaan?
Goldman Sachs heeft een relatief kleine kredietportefeuille (ze geven relatief gezien weinig leningen uit) terwijl een groot deel van de bank leunt op het investeren van aandelen en opties. Zo was de bank in staat, in vergelijking met andere (concurrerende) banken, om meer te kunnen profiteren van de succesvolle initial public offerings, aandeel koersstijgingen en toename van investeringen.
De handel opbrengst nam 23% toe, in vergelijking met een jaar eerder, naar $4,27 miljard. De investeringsbankiers van het bedrijf hebben daarnaast $2,73 miljard binnengehaald wat een stijging is van 49% in vergelijking met het vierde kwartaal van 2019. Bovendien heeft Goldman Sachs veel weten te kapitaliseren op de succesvolle IPOs door zogeheten SPAC (special purpose acquisition company) bedrijven op te zetten. Een SPAC is een bedrijf dat geld ophaalt met als specifiek doel om daarna te fuseren met een startup of scaleup om hierna de beurs op te gaan (IPO).
