Je zal de brands van Endeavor vast en zeker wel voorbij hebben zien komen. Een van de bekendste is de grootste mixed-martial-artsorganisatie ter wereld: UFC. Endeavor is een netwerk van entertainment en talent bedrijven, en PR bureaus uit veel verschillende sectoren. Na een uitgestelde IPO in 2019 is het dit jaar toch eindelijk zo ver. De entertainment gigant heeft het papierwerk ingeleverd bij de Securities and Exchange Commission (SEC) voor een beursgang.
Als onderdeel van de deal zal Endeavor bijna 1,8 miljard dollar ophalen bij een mix van high-profile investeerders als Fidelity en Elliott Management Corp. Deze aandelen worden voor 24 dollar per stuk verkocht. In 2020 rapporteerde Endeavor een omzet van zo’n 3,48 miljard dollar. Dit was het jaar daarvoor nog 4,57 miljard dollar.
Het opgehaalde geld zal gebruikt worden om de 49,9% resterende aandelen van UFC uit te komen zodat het bedrijf volledige eigenaar wordt van de MMA organisatie. Naast de private funding ronde, zal het bedrijf ook geld ophalen van publieke investeerders. Waar dit geld voor gebruikt zal worden is nog niet bekend. In het papierwerk voor de IPO heeft het bedrijf ook vrij gegeven Elon Musk, de oprichter van Tesla en SpaceX, genomineerd te hebben om aan te sluiten bij de board.
Niet de eerste keer
Het is niet de eerste keer dat Endeavor papierwerk heeft ingediend voor een IPO. Dit is namelijk ook al in mei 2019 gebeurd. Na het investeringsdoel te verlagen van 619 miljoen dollar naar 405 miljoen dollar, heeft het bedrijf later dat jaar toch besloten om de IPO uit te stellen vanwege slechte marktcondities. Dit
IPO
De beursgang wordt geleid door maar liefst 6 banken en investeringsfondsen: Morgan Stanley, Goldman Sachs, JPMorgan Chase, KKR en Deutsche Bank. Het doel is om op de New York Stock Exchange te komen onder de ticker ‘EDR’.
